Wat zijn Stablecoins?

Je begint te merken dat de Cryptomarkt zich steeds verder aan het ontwikkelen is tot een echte assetclass. Na de enorme Retail-hype van 2017 waarbij Bitcoin tot bijna $ 20.000 was gestegen en daarna met meer dan 50% weer naar beneden ging, waren de beleggers op zoek naar meer stabiliteit in de Cryptomarkt.

De "Stablecoins" zijn ontwikkeld om in deze behoefte te voorzien. Een Stablecoin is een cryptocurrency die bedoelt is om de volatiliteit te beperken. Stablecoins zijn meestal gekoppeld aan een "stabiele" waarde, maar ze kunnen ook gekoppeld zijn aan een algoritme. 

Centrale of Decentrale Stablecoins?

Centrale Stablecoins

Dit zijn Stablecoins (bijvoorbeeld: USDT, USDC en GUSD, etc.) die worden uitgegeven en onder toezicht staan van een organisatie. Deze organisatie heeft een traditionele bank nodig om de onderliggende assets op te slaan. Deze organisaties staan onder toezicht van overheden en dienen zich te conformeren aan geldende wet- en regelgeving.

De overheden zien wat voor volumes er door de cryptomarkt vloeit met deze grote Stablecoins en willen hier ook een graantje van meepikken. Sterker nog, deze Stablecoins worden ook kwetsbaar als de overheden hun eigen digitale Stablecoins (bijvoorbeeld: CBDC) hebben ontwikkeld, want dan zijn de bestaande Stablecoins een directe concurrent.

Decentrale Stablecoins

Dit zijn Stablecoins (Luna Coin, DAI, etc.)  die zijn ontwikkeld, maar waar een organisatie geen directe invloed op heeft. De stabiliteit wordt met deze Stablecoins gerealiseerd door tokonomics en/of algoritmes. Omdat deze Stablecoins decentraal zijn heeft de overheid met hun wet- en regelgeving vrijwel geen vat op deze Stablecoins.

Waar worden ze voor gebruikt?

Omdat de Cryptomarkt nog relatief klein is en nog te veel last heeft van grote schommelingen kunnen consumenten die goederen en diensten in Cryptocurrency willen kopen of verkopen, enorm last hebben van een prijsverandering als ze transacties uitvoeren met "normale" Cryptocurrency's. 

De Stablecoins zorgen ervoor dat je op de momenten dat je dat je de Cryptomunten verkoopt je niet de Coins hoeft om te zetten naar fiat geld.  Omwisselen van Cryptovaluta naar fiatvaluta kan kostbaar en tijdrovend zijn. In bepaalde landen is het omwisselen van Crypto naar fiat geld een tax-event en moet je hierover dus zelf belasting betalen. Stablecoins bieden beleggers en investeerders het beste van twee werelden - een stabiel bezit binnen de cryptowereld met een hoge transactiesnelheid. 

Vanwege de relatieve stabiliteit worden de Stablecoins ook wat meer geaccepteerd door de bestaande financiële markten en autoriteiten. De Gemini Dollar (GUSD) en de Paxos Standard (PAX) zijn twee Stablecoins die de wettelijke goedkeuring van het New York State Departement of Financial Services hebben.

Soort Stablecoins?

Er zijn verschillende soorten Stablecoins. Iedere Stablecoin wordt weer gedekt door een andere onderliggende asset. Vanuit deze optiek zijn er grotendeels vier verschillende soorten Stablecoins te onderscheiden, namelijk:

• Gedekt door grondstoffen, bijvoorbeeld goud of andere edelmetalen
• Gedekt door fiatgeld, bijvoorbeeld de Dollar of Euro
• Gedekt door andere Cryptomunten
• Gedekt door een algoritme of tokonomics (proces)

Stablecoin gekoppeld aan asset

Bron: www,coinmarketcap.com

Stablecoin gekoppeld aan algoritme

Bron: www.coinmarketcap.com

Wat zijn de meest populaire en veel gebruikte Stablecoins?

Bron: www.coinmarketcap.com

Bovenstaande Stablecoins hebben de grootste marktkapitalisatie. Dus deze Stablecoins hebben de grootste handelsvolume. Het is belangrijk om Stablecoins te gebruiken die een behoorlijke volume hebben, anders loop je het risico dat de Stablecoins niet stabiel genoeg zijn of niet betrouwbaar zijn.



Wat zijn de voordelen van Stablecoins?

De voordelen nog even op een rijtje?

• De Stablecoin is in waarde stabiel en voorspelbaar het dient in aanvulling op cryptovaluta als ruilmiddel. De andere Coins worden door hun hoge volatiliteit niet echt gebruikt als betaalmiddel, dit kan wel met een Stablecoin.
• De Stablecoin vormt een belangrijke schakel tussen de Cryptowereld en de traditionele financiële markten. Met de introductie van de Stablecoin is de kans dat Cryptocurrency's worden geaccepteerd veel groter geworden. De Stablecoins zijn tevens erg geschikt om gebruikt te worden voor leningen en kredietverstrekkingen. 
• Het wordt door Crypto-investeerders gebruikt als middel om het risico van waardedaling te reduceren. Hoe onrustiger het op de Cryptomarkt is hoe beter het is om een deel van de portefeuille in Stablecoins te alloceren. 
• Door zijn waarde behoud zijn Stablecoins een uitstekende manier om tijdens enorme prijsdalingen cryptocurrency's te kopen. Andersom is het natuurlijk zo dat bij enorme prijsstijgingen winst genomen kan worden door Stablecoins te kopen.
• Stablecoins maken net als de overige Cryptocurrency's tevens gebruik van de peer-to-peer betalingssystem die dus gedaan kunnen worden zonder tussenkomst van een derde partij. Daarmee zijn ze ook een stuk goedkoper en sneller dan de traditionele bankoverschrijvingen.
• Alle transacties worden bijgehouden in een grootboek dat door iedereen transparant kan worden gecontroleerd. Cryptocurrency's zijn hierdoor erg ongeschikt voor witwassen en andere criminele activiteiten. 
• Een enorm groot voordeel is dat je er passief inkomen mee kan verdienen, lees hieronder verder.

Wat zijn de nadelen van Stablecoins?

Even de nadelen op een rijtje:

• Decentralisatie is voor veel gebruikers van Cryptocurrency's zeer belangrijk als een soort protest tegen het bestaande financiële systeem. Maar Stablecoins zijn vaak gemaakt door gecentraliseerde organisatie die tevens eigenaar zijn van deze Stablecoins.  Een gerespecteerde Stablecoins "DAI" die zichzelf als gedecentraliseerd Stablecoins op de markt heeft gepositioneerd, is nader onderzocht vanwege zijn gecentraliseerde organisatie. 
• Deze Stablecoins worden geauditeerd door derden. Dit kan belangenverstrengelingen met zich mee brengen tussen de organisatie van de Stablecoins en de organisatie die de audit uitvoert en daarmee de traditionele financiële markten.
• In tegenstelling tot de andere Cryptocurrency's is de waarde van de Stablecoin constant en dus niet geschikt als speculatieve asset. 



Hoe kun je een passief inkomen verdienen met Stablecoins?

Peildatum: d.d. 12-01-2022

Ik heb in bovenstaande tabel de staking-percentages opgenomen, waarbij de Stablecoins op ieder moment vrij opneembaar zijn. Als je bereid bent om je Stablecoins voor een langere periode "vast" te zetten, dan kun  je nog hogere staking-percentages ontvangen. Bij sommige exchanges krijg je ook hogere staking-percentages als je de staking opbrengsten laat uitkeren in de Cryptomunten van de betreffende exchange.

Zoals besproken blijft de waarde van de Stablecoin (nagenoeg) constant, dus je kunt geen geld verdienen door te speculeren op een waardeverhoging. Maar een Stablecoin is weer heel erg geschikt om een passief inkomen mee te genereren. Door je Stablecoins te bewaren (staken) bij een Crypto-exchange, platform of wallet kun je wel een behoorlijke "rente" verdienen.

Bron: https://www.coindesk.com/markets/2021/06/27/crypto-long-short-this-bear-market-may-not-last-long/

Even een rekenvoorbeeld om het concreet te maken:

Als je bovenstaande afbeelding (Bearmarket 2017-2018) bekijkt, dan zie je dat de laatste Bearmarket ongeveer 361 dagen heeft geduurd. Als we ervan uitgaan dat je precies op de top van de Bullmarket je Crypto's hebt omgewisseld voor Stablecoins. En dat je tijdens de het begin van de Bullmarket je Stablecoins weer verkoopt voor andere Crypto's.

Uitgangspunten:

- Staking beloning 6,5%

-  Waarde Crypto Portefeuille 10.000 euro

Rekensom:

361 / 365 dagen = 0,98 (=98%)

10.000 x 6,5% = 650 euro x 0,98 = 637 euro staking opbrengst

Tip: Deze staking opbrengst kun je weer herinvesteren als de Bull market begint!

Tot Slot

Je Cryptocurrency's omzetten naar Stablecoins is een goede manier om winst te nemen en daarmee de waarde van je vermogen te beschermen. Naast dit grote voordeel, kun je passief inkomen genereren door je Stablecoins te "Staken" op een Crypto- exchange en daarmee kun je aanzienlijke "rentes" ontvangen.

Omdat Stablecoins rechtstreekse concurrenten zijn voor CBDC's (Central Bank Digital Currency's) zullen de overheden na de lancering van hun CBDC de regulering voor de bestaande Stablecoins nog strakker aanhalen. Mogelijk zullen deze CBDC's  wel de rol van de bestaande Stablecoins in zijn geheel gaan overnemen.  Dit vormt dus een risico voor de bestaande Stablecoins, hou deze ontwikkelingen dus goed in de gaten!

Kijk ook even, van welk netwerk je gebruik maakt om je Stablecoins te verzenden. Deze fee kan per netwerk behoorlijk verschillen. Als je bijvoorbeeld van het Ethereum (ERC2) netwerk gebruik maakt, dan betaal je een behoorlijke hoge fee voor het verzenden van je Stablecoins.

Als je besluit om je Crypto portefeuille voor langere periode om te zetten in Stablecoins, dan kun je overwegen om ook hier het risico te spreiden. Dus gebruik verschillende soorten Stablecoins en Stake deze bij meerdere betrouwbare exchanges.